符号与简写表/1
 

第一部分基础
第1章基础工具/3
11导论/3
12利率/4
13股票与外汇/9
14互换/15

第2章结构化产品的世界/19
21产品/19
22卖方/22
23买方/24
24市场/28
25股票挂钩型票据的例子/30

第3章普通期权/32
31期权的一般特征/32
32看涨期权和看跌期权的收益/33
33看跌—看涨平价关系与合成期权/36
34布莱克—斯科尔斯模型的假设/38
35欧式看涨期权的定价/39
36欧式看跌期权的定价/41
37对冲成本/42
38美式期权/44
39亚式期权/46
310结构化过程的一个例子/47

第4章波动率、偏度和期限结构/52
41波动率/52
42波动率曲面/55
43波动率模型/62

第5章期权敏感性：希腊值/71
51德尔塔/73
52伽马/79
53维加/82
54西塔/84
55肉/86
56希腊值之间的关系/87
57维加—伽马和瓦那/89
58复合资产的敏感性/90
59布莱克—斯科尔斯和希腊值的近似/91

第6章期权交易策略/96
61传统对冲策略/96
62垂直价差/100
63其他价差/107
64期权组合策略/111
65隐含波动率曲面的无套利情形/114

第7章相关性/116
71复合资产期权/116
72相关性：衡量与解释/118
73篮子期权/126
74数量调整期权：“双币种期权”/129
75交易相关性/131

第二部分奇异衍生产品和结构化产品
第8章离散性/137
81离散性的衡量与理解/137
82选差期权/139
83择优期权/145

第9章离散期权/150
91彩虹期权/150
92单一上限篮子看涨期权（ICBC）/152
93对比期权/157
94波动率模型/159

第10章障碍期权/161
101障碍期权的收益/162
102布莱克—斯科尔斯估值/169
103对冲向下—敲入看跌期权/173
104结构化产品中的障碍期权/179

第11章数值期权/186
111欧式数值期权/186
112美式数值期权/192
113风险分析/194
114含有欧式数值期权的结构化产品/199
115含有美式数值期权的结构化产品/205
116对比数值期权/208

第12章可自动赎回结构化产品/211
121单一资产的可自动赎回结构化产品/211
122可自动赎回参与票据/217
123包含向下—敲入看跌期权的可自动赎回结构化产品/219
124多资产可自动赎回结构化产品/225

第三部分关于奇异结构的更多内容
第13章棘轮期权家族/235
131远期生效期权/235
132包含局部下限和上限的棘轮期权/237
133包含总体下限和上限的棘轮期权/239
134反向棘轮期权/247

第14章更多棘轮期权以及相关结构化产品/250
141其他棘轮期权/250
142复合资产棘轮期权/256
143拿破仑期权/258
144回望式期权/260

第15章山脉期权/265
151阿蒂普拉诺期权/265
152喜马拉雅期权/267
153珠穆朗玛期权/270
154乞力马扎罗山选择期权/272
155亚特拉斯期权/274
156山脉产品的定价/275

第16章波动率衍生产品/279
161波动率衍生产品的需求/279
162交易波动率的传统方法/280
163方差互换/281
164方差互换的变形/287
165基于已实现方差的期权/292
166波动率指数（VIX）/293
167方差离散性/295

第四部分混合衍生产品和动态策略
第17章资产类别（Ⅰ）/299
171利率/300
172大宗商品/312

第18章资产类别（Ⅱ）/319
181外汇/319
182通货膨胀/331
183信用/334

第19章构造混合衍生产品/338
191多元化投资/339
192收益增长/341
193多资产类别的观点/346
194多资产类别的风险对冲/349

第20章混合衍生产品的定价/351
201其他资产类别模型/352
202Copulas函数/360

第21章动态策略和主题指数/370
211投资组合管理概念/371
212动态策略/379
213主题产品/384
附录/393
附录A模型/395
附录B近似值/404

后记/409

参考文献/410